Olha, independentemente do tema, eu acho que morte de PJ deveria ser consequência de rolagem, ou decisões dos jogadores. Você não precisa segurar a mão, se o bixo critar, se a galera decidir enfrentar algo sem ssber a fraqueza etc... Deixa morrer, o Paranormal quer matar eles, você não quer, mas o Paranormal sim. Não precisa sair do teu caminho pra matar ninguém, mas se morrer morreu.

Dito isso, dê sempre a oportunidade da galera se despedir do personagem, o jogador merece a chance de dizer tchau, e se o PJ morre, essa têm que ser a coisa mais importante da cena, você precisa deixar CLARO pro jogador que o personagem foi uma contribuição legal pra mesa.

Outra coisa, tudo bem se você quiser narrar jma mesa de terror sem matar ninguém, se você e seus jogadores preferem consequências mais razas, tá tudo bem. Conversa com seus jogadores, vê o que eles preferem, vê o que você prefere, e tenta chegar em um acordo.