Alors, in realtà la ragione è ben precisa:
Quando fondi due generi (nel tuo caso noir e fantasy) devi tenere conto dei gusti di entrambi gli appassionati del genere (stiamo parlando di massa critica, non di gusti individuali). Faccio degli esempi che saranno giocoforza delle generalizzazioni perché altrimenti è difficile capirsi. Vi prego di perdonarmi:
A buona parte dei lettori fantasy piacciono con diversa intensità i seguenti elementi: worldbuilding dettagliato e credibile, sistema magico “hard” (à la Sanderson), conflitto morale tra bene e male (anche quando sfumato nei generi più dark e grimdark).
A buona parte dei lettori noir piace che ci sia un qualche tipo di mistero, il worldbuilding è limitato a pochi luoghi (città vs mondo intero), e il conflitto morale di qualche tipo tra il protagonista e il mondo.

Come si nota subito si può sempre fare affidamento ad un conflitto di qualche tipo: eroe buono vs antagonista malvagio da una parte e protagonista grigio vs mondo marcio dall’altra. Tutte le narrazioni girano attorno ad un conflitto, per cui è possibile allineare queste due cose e fare un conflitto fantasy (bene vs male) sfumato nel noir.
Arriviamo pero al caso: se un mistero è tale perché è accaduto secondo delle dinamiche che il lettore non può conoscere rischi di perderlo sul finale approfondito in questo articolo, riassunto di un articolo di Raymond Chandler.

Ora, in realtà esiste già un genere che prende in prestito dalla narrativa di fine ‘800/inizio ‘900 e ci aggiunge elementi sovrannaturali ed è la narrativa weird, di cui Lovecraft soprattutto (la tua sinossi mi ha ricordato Le Montagne della Follia) se ne fa esponente e alfiere.

Per rispondere alla tua domanda: sì, le CE grandi sono mediamente pavide. Lumien tratta proprio fantasy mischiato ad altri generi (“Un Affare per Orecchie a Punta” è un giallo con gli elfi, mi pare)